في عالم التداول، تعد دلتا سباكس SPX من أهم المفاهيم التي يجب على المتداولين فهمها، دلتا هي مقياس لتغير سعر الخيار بالنسبة لتغير سعر الأصل الأساسي، في حالة سباكس SPX، فإن دلتا هي مقياس لتغير سعر الخيار بالنسبة لتغير مؤشر S&P 500.
يمكنك الاطلاع على ( كورس تعلم الأسهم الأمريكية )
مفهوم دلتا سباكس SPX
دلتا سباكس SPX هي مقياس لتغير سعر الخيار بالنسبة لتغير مؤشر S&P 500. يتم حساب دلتا سباكس SPX باستخدام الصيغة التالية:
دلتا = (تغير سعر الخيار) / (تغير مؤشر S&P 500)
على سبيل المثال، إذا كان سعر الخيار يتغير بقيمة 1 دولار مقابل كل تغيير بمقدار 10 نقاط في مؤشر S&P 500، فإن دلتا الخيار ستكون 0.01.
تعرف على: تداول الاسهم الامريكيه
تطبيقات دلتا سباكس SPX
يمكن استخدام دلتا سباكس SPX لمجموعة متنوعة من الأغراض، بما في ذلك:
تقدير حركة سعر الخيار
يمكن استخدام دلتا سباكس SPX لتقدير حركة سعر الخيار. على سبيل المثال، إذا كان مؤشر S&P 500 يرتفع بمقدار 10 نقاط، فإن خيار call بدلتا 0.5 سيرتفع بقيمة 5 دولارات.
إدارة المخاطر
يمكن استخدام دلتا سباكس SPX لإدارة المخاطر. على سبيل المثال، يمكن استخدام خيارات call ذات دلتا عالية لحماية محفظة الأسهم من الخسائر.
تعرف على: الاسهم الامريكية
أنواع دلتا سباكس SPX
دلتا هي مصطلح يشير إلى مدى حساسية سعر خيار إلى حركة السعر الأساسية. في حالة سباكس SPX، دلتا هي نسبة التغير في سعر الخيار إلى التغير في سعر مؤشر S&P 500.
هناك ثلاثة أنواع رئيسية من دلتا سباكس SPX:
دلتا موجبة: تشير دلتا الموجبة إلى أن سعر الخيار سيرتفع إذا ارتفع سعر مؤشر S&P 500. على سبيل المثال، إذا كان سعر سباكس SPX 0.5، فهذا يعني أن كل زيادة بمقدار نقطة واحدة في مؤشر S&P 500 ستؤدي إلى زيادة بمقدار 0.5 نقطة في سعر الخيار.
دلتا سالبة: تشير دلتا السالبة إلى أن سعر الخيار سينخفض إذا ارتفع سعر مؤشر S&P 500. على سبيل المثال، إذا كان سعر سباكس SPX -0.5، فهذا يعني أن كل زيادة بمقدار نقطة واحدة في مؤشر S&P 500 ستؤدي إلى انخفاض بمقدار 0.5 نقطة في سعر الخيار.
دلتا محايدة: تشير دلتا المحايدة إلى أن سعر الخيار لن يتغير إذا ارتفع سعر مؤشر S&P 500. على سبيل المثال، إذا كان سعر سباكس SPX 0، فهذا يعني أن أي زيادة أو نقصان في سعر مؤشر S&P 500 لن يؤثر على سعر الخيار.
استراتيجية جني الأرباح
استراتيجية جني الأرباح من ارتفاع مؤشر S&P 500 باستخدام خيارات call ذات دلتا عالية
يمكن استخدام خيارات call ذات دلتا عالية لجني الأرباح من ارتفاع مؤشر S&P 500. دلتا هي مقياس لمدى ارتباط سعر الخيار بسعر السهم الأساسي. الخيارات ذات دلتا عالية ترتفع قيمتها بسرعة أكبر من الخيارات ذات دلتا منخفضة عندما يرتفع سعر السهم الأساسي.
لجني الأرباح من ارتفاع مؤشر S&P 500 باستخدام خيارات call ذات دلتا عالية، يجب على المتداول شراء خيارات call مع تاريخ انتهاء صلاحية قريب وسعر تنفيذ أعلى من سعر السهم الأساسي الحالي. على سبيل المثال، إذا كان سعر السهم الأساسي الحالي لمؤشر S&P 500 هو 4000 دولار، فقد يختار المتداول شراء خيارات call مع تاريخ انتهاء صلاحية في شهر واحد وسعر تنفيذ يبلغ 4100 دولار.
إذا ارتفع مؤشر S&P 500 إلى 4200 دولار قبل تاريخ انتهاء الصلاحية، فسيرتفع سعر خيارات call أيضًا. في هذه الحالة، يمكن للمتداول بيع خيارات call لتحقيق ربح.
استراتيجية التحوط
التحوط هو ممارسة اتخاذ مراكز مالية تهدف إلى تقليل المخاطر أو الخسائر المحتملة. يمكن استخدام خيارات put ذات دلتا عالية للتحوط من الخسائر في محفظة الأسهم.
دلتا هي مقياس لمدى ارتباط سعر خيار put بسعر السهم الأساسي. تشير دلتا العالية إلى أن خيار put يتحرك بشكل وثيق مع سعر السهم الأساسي.
عند شراء خيار put ذات دلتا عالية، فإنه يمنح المستثمر الحق في بيع السهم الأساسي بسعر التنفيذ في تاريخ الاستحقاق. إذا انخفض سعر السهم الأساسي إلى ما دون سعر التنفيذ، فسيتمكن المستثمر من ممارسة الخيار والبيع بسعر التنفيذ، مما يخفف من الخسائر المحتملة على محفظة الأسهم.
على سبيل المثال، افترض أن مستثمر لديه محفظة أسهم تبلغ قيمتها 100000 دولار. يعتقد المستثمر أن السوق قد ينخفض في المستقبل، لذلك يرغب في التحوط من الخسائر المحتملة.
يقرر المستثمر شراء خيار put على سهم معين بسعر تنفيذ يبلغ 100 دولار وتاريخ استحقاق يبلغ 3 أشهر. تبلغ دلتا الخيار 0.80، مما يعني أن كل انخفاض بمقدار 1 دولار في سعر السهم الأساسي سيؤدي إلى انخفاض بمقدار 0.80 دولار في قيمة الخيار.
إذا انخفض سعر السهم الأساسي إلى 90 دولارًا في تاريخ الاستحقاق، فسيتمكن المستثمر من ممارسة الخيار والبيع بسعر التنفيذ البالغ 100 دولار. سيحقق المستثمر ربحًا قدره 1000 دولار، مما سيعوض الخسارة المحتملة على محفظة الأسهم.
من المهم ملاحظة أن التحوط باستخدام خيارات put ذات دلتا عالية لا يضمن تجنب الخسائر. إذا انخفض سعر السهم الأساسي إلى ما دون سعر تنفيذ الخيار، فسيتمكن المستثمر من ممارسة الخيار والبيع بسعر التنفيذ، مما سيخفف من الخسائر المحتملة. ومع ذلك، إذا انخفض سعر السهم الأساسي إلى ما دون سعر التنفيذ بشكل كبير، فقد لا يكون الخيار كافياً لتغطية الخسائر.
بالإضافة إلى ذلك، فإن استخدام خيارات put ذات دلتا عالية سيؤدي إلى تكلفة. يجب على المستثمر دفع علاوة على الخيار، والتي ستتأثر بعدة عوامل، بما في ذلك سعر السهم الأساسي وتاريخ الاستحقاق وسعر التنفيذ.
عزيزي القارئ،
أود أن أشاركك فرصة لا تعوض لتعلم تداول الأسهم الأمريكية وعقود الاوبشن من خلال الكورس المميز المقدم من موقع مستر وول ستريت. إذا كنت تبحث عن فرصة حقيقية لتحقيق النجاح والاحتراف في عالم التداول، فهذا الكورس هو ما تحتاجه.
من خلال هذا الكورس، ستتعلم كل ما تحتاجه لتصبح محترفًا في تداول الأسهم الأمريكية وعقود الاوبشن. ستحصل على فرصة لحضور محاضرات عبر الإنترنت في أوقات مرنة تناسبك، مع المستر سلطان المضحي الخبير في هذا المجال.
وما يميز هذا الكورس الفريد من نوعه هو المحتوى و المزايا الإضافية التي ستحصل عليها وهي ماتجعل هذه الباقة هي الخيار الاول بلا شك بسبب .
1- سوف تحصل على باقة متكاملة تتكون من 5 كورسات متكاملة وهي كالتالي:
-مقدمة في الاسواق المالية الدولية
-التحليل المالي وتقييم والشركات
-علم التحليل الفني وتحليل رسوم البيانات
-التحليل الاقتصادي واثرها على الاقتصاد والاسواق
-المشتقات المالية وعقود الاوبشن
2- ستتمتع بجلسات استشارية ومتابعة شخصية لمدة 6 أشهر كاملة بعد انتهاء البرنامج حتى تتمكن وقادر على ادارة أموالك بنفسك
3- اشتراك مجاني لمدة شهرين في القناة الذهبية بدون اي رسوم اضافية ، وهي قناة خاصة ولها اشتراك وستتلقى تقارير احترافية عن الاسواق وتنبيهات خاصة وحصرية بالمشتركين.
4- يتم تسجيل جميع المحاضرات التي تقدم وستتمكن من الوصول إلى تسجيلات المحاضرات بعد كل جلسة وهذا يعطي مرونة كبيرة للمتدربين للمتابعه وعدم فوات اي معلومة.
5- ستتاح لك فرصة إعادة الدورة مجانًا وبكل سرور وبدون اي رسوم اضافية في حال رغبتك في تعزيز معرفتك ومهاراتك في المستقبل.
لا تضيع وقتك وجهدك في البحث عن طرق تداول معقدة ومضيعة للمال. هذا الكورس سيوفر لك جميع الأدوات والمعرفة اللازمة لتحقيق النجاح في سوق الأسهم الأمريكية.
استثمر في نفسك واستفد من تجربة المستر سلطان المضحي لمدة 20 عام في الاسواق المالية واحصل على الدعم الشخصي لتحقيق أهدافك في عالم التداول. اشترك الآن في هذا الكورس المميز عبر الرابط التالي: [كورس تعلم الاسهم الأميركية]
او يمكنك الاشتراك في قناة اليوتيوب للاطلاع علي كل ماهو جديد في عالم الاسهم [ قناة المستر سلطان ]
لا تضيع الفرصة، ابدأ رحلتك نحو الاحتراف في تداول الأسهم الأمريكية وعقود الاوبشن الآن!
مع خالص التوفيق،
\[المستر سلطان \]